Binance HODLer エアドロップ プロジェクト Banana Gun の第一段階を 1 つの記事で理解する

オリジナル記事 ゲイブ・トランブル

原文翻訳: TechFlow

編集者注：公式発表によると、BinanceはHODLerエアドロッププロジェクトBanana Gun（BANANA）の第一フェーズの開始を発表しました。Banana Gunとは何ですか？彼らの製品のユニークな競争力は何ですか？なぜそれがDegenトレーダーの支持を得ることができるのですか？以下は、Banana Gunの運用モデルとコア機能の詳細な紹介です。

この記事は2023年9月に初めて公開されました。

追随は、トレーダーが毎日 100 倍の利益、ラグ、流動性の抽出に駆り立てられる暗号空間の投機的な雰囲気をよく表しています。この空間では、特にトレーダーが市場や Twitter でこれらのトークンを宣伝するプロモーターをフォローしているため、ミーム コインには独自の魅力があります。Banana Gun のようなプラットフォームが登場し、ユーザーに高速取引に必要な基本的なツールを提供しています。

数年前、Maestro はゲームの先頭を走り、当初は Catchy という名前で人気を集めていました。Maestro は、短期的な市場変動から利益を得ようとするトレーダーにとって頼りになるプラットフォームでした。その後、Unibot が登場し、スナイピングよりも Uniswap のあまりユーザーフレンドリーではないインターフェースに不満を抱いていた一般ユーザーに重点を置くことで、この分野を改善しました。彼らは、Rollbit や Stake などのプラットフォームで見られた戦略に似た、紹介料に戦略的に焦点を当てて急速な成長を促しました。

最近、バナナがこの分野に参入し、スナイピング機能の点でマエストロと競合する製品を提供しながら、より優れた価格対手数料比率も提供しています。バナナは、潜在的に莫大な利益を得るために極端なリスクを負うことをいとわない「デジェネ」トレーダーの心をつかむ運命にあるようです。

この流動的な状況は、暗号通貨ギャンブルのアンダーグラウンドにおけるプラットフォームと戦略の絶え間ない進化を強調しており、それぞれが変化するニーズとリスク許容度を持つユーザーベースに対応しようと努めています。

弱気相場と2020年以来最低のDEX取引高の中、毎日何百ものERC-20トークンが配布されています。一部のトレーダーにとって、ミームコイン市場を監視することはフルタイムの仕事です。100倍に上昇するプロジェクトは投資を回収し、大きな利益を上げることができます。トレーダーは、トークンの事前販売、スナップアップ、スポット購入など、さまざまな方法で参加できます。

• プレセール: トークンがリリースされる前に資金を割り当てます。

• スナイピング: トークンがリリースされたときにボットを使用して自動的に購入すること。

• スポット: Uniswap や Coinbase などの取引所で直接購入されたトークン。

トレーダーは、自分の優位性を判断し、エネルギーを集中させるいくつかのカテゴリを選択する傾向があります。このプロセスでは、主にラッシュフェーズに焦点を当てます。詳しく見ていきましょう。

トークンスナイパー

Telegram のスナップアップ ボットが登場する前は、専門知識がすべてでした。トップ レベルのトークン スニファーとボット オペレーターは、Meme Coin の契約を注意深く分析して、トークンのリリースをトリガーする主要な機能、最大トランザクション量、早期購入者を阻止するために開発者が実装した対策を特定していました。Banana Gun や Maestro などの Telegram ボットの登場により、このアプローチはほぼ置き換えられました。

簡単に言うと、トークン スナイパーとは、ユーザーが Uniswap などの分散型取引所で新しく発行されたトークンの売買注文を迅速に実行できるようにする自動取引ボットです。これらのボットの多くは、プラットフォームとして Telegram を使用しています。開発者が Telegram を好むのは、取引のアイデアが盛んに行われ、暗号通貨ネイティブのメッセージング アプリだからです。トークン スナイパーの製品市場適合性は明らかで、ユーザーの採用率は高まっています。スナイパー ボットは、発行されたトークンを同様の速度と効率で購入することもでき、これが取引量の大部分を占めています。

これらのトップレベルのバイボットは、契約機能全体をシミュレートできるようになり、ユーザーは Uniswap などのプラットフォームのユーザーインターフェイスをバイパスして、デプロイする ETH の量を簡単に決定できるようになりました。この変化により、購入環境はよりユーザーフレンドリーになるだけでなく、より競争が激しくなります。

たとえば、Maestro の場合、ユーザーは依然として最大取引量を入力する必要があり、非高度モードでは契約方法に関する一定レベルの知識が必要です。これが Banana と他の競合他社との違いです。そのような専門知識は必要なく、プロセスはさらにシンプルで明確です。

これは、最近エキスパートモードを削除した Uniswap などのプラットフォームとは対照的です。この変更により、影響の大きい取引にセキュリティ層が追加され、個人トレーダーにメリットがあったかもしれませんが、熟練したトレーダーは戦略を手動で調整する作業が残され、それを余儀なくされました。エキスパートモードの削除は、エクスペリエンスを向上させるために独自のフロントエンドを構築した経験豊富なトレーダーに影響を与えました。これは、より成熟したユーザーベース向けに設計された Banana Gun などの Telegram スナップボットが、競争の激しい ERC-20 トークン取引の分野で勢いを増している理由を浮き彫りにしています。これらのボットを使用することで、トレーダーは戦略を最適化できるだけでなく、個人向けの分散型取引所のインターフェースによって課せられる制限を回避することもできます。

これらの狙撃ロボットはどのように機能するのでしょうか?

数日後に$TOKENのローンチを狙っているトレーダーを想像してください。彼らはTelegramアプリをロードし、スマートコントラクトをトークングラバーに配置するだけです。リスクを負う意思のあるETHの量を指定した後は、待つだけです。トークンがDEXプールに入ると、Telegramグラバーがトリガーされ、事前定義された取引パラメータを実行します。すべてが計画どおりに進んだ場合、トレーダーは10,000の時価総額（架空の例）で参入し、数秒以内に200,000の時価総額に急上昇します。つまり、20倍の利益です。しかし、今はそれほど単純ではありません。これらのグラブボットの有効性により、同じ戦略を使用するトレーダーが殺到し、多くの場合、10以上のウォレットを使用して競争に勝ちました。

そのため、最近ではスナイピング ボットだけでは不十分で、タイミングが重要になります。そこで Banana Gun の登場です。手動入力や特定の監視が必要な他のプラットフォームとは異なり、Banana Gun はプロセス全体を最適化します。トークン取引が始まる前にボットに契約が追加されると、Banana のスナイパーは「EnableTrading」などのスマート コントラクト トリガーを自動的に探し、トークンがリリースされるとすぐにスナイプ/購入します。

取引を可能にする流動性が存在するため、スナイパーは流動性が追加された取引を監視することもできます。

バナナガン

Banana Gun は、暗号通貨の分野でスナイピングの環境を民主化しました。以前は、スナイピングは、スマート コントラクトの読み取りと構成ができる高度な技術スキルを持つ個人に限定されたアクティビティでした。Banana Gun は、スナイピング プロセスの多くを自動化することで、この扉をすべての人に開きました。同社のプラットフォームは非常に使いやすいように設計されています。コントラクトを貼り付けると、メソッド ID、税率、最大取引額の決定などの複雑な作業はボットに任せます。この機能は、ユーザーが手動でコントラクト アドレスを読み取って設定を構成する必要がある Maestro などの競合他社とは一線を画しています。

Banana Gun のユニークな価値提案の要は、自動化とほとんどの Rug 詐欺の防止に重点を置いたユーザー中心の取り組みにあります。Banana Gun は自動化されているだけでなく、すべての取引はユーザーが設定した Ethereum 賄賂で非公開に実行されます。この巧妙なメカニズムにより、セキュリティがさらに強化されます。高額なガス料金で Rug を実行しようとする人がいる環境でも、Banana Gun を使用するとコスト効率の高い価格でフロントランを実行できます。また、プライベート取引機能により、サンドイッチ攻撃やフロントラン攻撃を受けることはありません。サンドイッチ攻撃とは、トレーダー (ボット) がユーザーのトランザクションの前後にトランザクションを配置することで、トランザクションの順序付けを悪用する方法です。実際、Banana Gun はさらに一歩進んで、サンドイッチ攻撃を受けるリスクがあると検出すると、たとえ非公開で実行されたとしても、トランザクションを元に戻します。Maestro などの競合他社でさえ、このような微妙な機能はありません。

スピードは非常に重要です。Banana Gun は現在、市場で最も高速な小売グラブ ボットの 1 つです。6 月初旬に初めてリリースされ、1 日あたり約 700 人のアクティブ ユーザーと 12,000 人を超える累計ユーザーを獲得しています。

ユーザーが購入すると、インターフェースは販売チャネルに移動し、ユーザーは販売メカニズムに集中できます。通常、他のスナップアップ ボットは単一のインターフェースで購入と販売を行います。

コア機能

0 賄賂をブロック

賄賂はバナナガンの重要な機能ですが、集団賄賂の概念を最初に開拓したのはマエストロであることは注目に値します。マエストロのシステムでは、1 人のロボット ユーザーまたはスナイパーが参加者のグループの集団賄賂を克服することが非常に困難になり、プロセスが効果的に民主化されます。

しかし、Banana Gun はこのアプローチをまったく新しい角度から進めています。Maestro はグループ賄賂を導入しましたが、Banana Gun はより小規模ながらもより洗練された経験豊富なユーザー層にアピールすることで、それを完璧に実現しています。これらのユーザーは賄賂の仕組みを理解しており、グループを出し抜く方法を知っている人々です。

Banana Gun は、ブロックチェーンと直接通信する専用ノードであるカスタム RPC を使用して、Infura や Alchemy などの標準プロバイダーよりも高速なデータ転送を実現します。この高速環境では、Banana Gun のエリート スナイパーからの保留中のトランザクションがトランザクション パッケージにまとめられます。このパッケージは、トランザクションのグループ化を担当する Ethereum ネットワーク検証ノードであるブロック ジェネレーターに転送されます。

パッケージがブロック ジェネレーターに入ると、戦いは激しくなります。バナナ ガンのスナイパーはブラインド ブライバリーに参加します。各参加者は、より迅速なトランザクションの確認を確実にするために、チップとも呼ばれる隠れた賄賂を提供します。ユーザー A を例にとると、彼は 0.20 ETH で X トークンを購入し、0.10 ETH の賄賂を含めます。この賄賂は、ブロック ジェネレーターがユーザー A のトランザクションをより迅速に確認するように直接インセンティブを与えます。トークンにトランザクション税が含まれる場合、ユーザー A はトークンの価値が上昇するまで、最初は損失を被る可能性があります。

これらの賄賂のブラインドな性質は、取引プロセスに戦略と予測不可能性というレイヤーを追加します。他の人の賄賂は見えず、他の人もあなたの賄賂を見ることができないため、あなたの経験と知識が最大の資産になります。これが、Banana Gun が小規模なコミュニティにもかかわらず、ブロック 0 の競争で一貫してリードしている理由です。高速カスタム RPC、バンドルされたトランザクション、ブラインドな賄賂の組み合わせにより、Banana Gun は独自の競争上の優位性を獲得し、トークン獲得の分野で強力な存在となっています。このユニークな 3 つの要素により、取引プロセスが合理化され、スキル、戦略、スピードが収束する環境が生まれ、Banana Gun は競合他社と一線を画しています。

最高コスト

バナナガンは、当初の欠陥の 1 つである、ユーザーがスナイピングの制限を制御できないという問題に対処するために重要なアップデートを行いました。初期段階では、ボットはユーザーが設定した量を自動的に購入していました。しかし、これにより一部のトレーダーがサンドイッチ攻撃に対して脆弱な状態になりました。

これに対処するため、Banana Gun はトレーディング パッケージにスリッページ コントロールと指値注文を追加しました。ユーザーは ETH で最大支出限度額を定義できるようになりました。これにより、支出可能なトークンとガスの量が制限されます。これは、最大取引量を持つトークンを扱う場合に特に便利です。つまり、トークン コントラクト コードによって、1 回の取引で購入できる最大量が制限されます。たとえば、ユーザーの支出上限が 0.25 ETH の場合、ボットは合計支出 (ガスを含む) をこの制限以下に抑えます。最大許容取引量に達した場合、残りの ETH はユーザーに返金されます。

ユーザーのフィードバックに基づいて追加された重要な新機能により、トランザクションが最大購入額に達しなかった場合、自動的に取り消されます。この保護は、ユーザーが少量のトークンを受け取ったが、他の人からの高額の賄賂のために高額の手数料を支払うという状況を防ぐために重要です。このアップデートにより、リスク軽減のレイヤーが追加され、スナップアップ ゲームがより戦略的なものになります。

これらの改善により、競争の場が平等になり、Banana Gun ユーザーは、より熾烈な取引シナリオとより協力的な取引シナリオの両方を、より自信を持って乗り越えられるようになります。

取引収入

トレーダーはこの製品を使用していますが、Banana Gun のような取引インフラを開発することに時間をかける価値があるのか疑問に思う人もいるかもしれません。要するに、Banana Gun は取引手数料から 1 日あたり 10～25 ETH 以上の収益を生み出しています。これにはトークン収益は含まれていません (9 月 15 日現在)。一方、Unibot の場合、トークン収益によって取引量に追加の取引手数料が加算されます。

競争環境

バナナガンと競合するボットは他にもいくつかあり、その中には最大のスナイパーであるマエストロやユニボットも含まれています。全体的に、マエストロのユーザーベースが最も大きいです。毎日のボットの使用率では、バナナガンは最近数日間マエストロを上回りました。

市場構造

現在、ロボットの総ユーザー数は10万人を超え、1日のアクティブユーザー数は8月以降一貫して4,000人を超えています。Maestro、Banana Gun、Unibotなど、いくつかの主要製品が総ユーザー数の90%以上を占めています。

収益と費用の構造

2023年9月15日現在、バナナガンは756 ETH、つまり$120万以上の取引手数料収入を報告しています。バナナガンは低料金モデルを運営しており、売買合計に対してわずか0.5%しか請求しません。これは、小規模ながらも洗練されたユーザーベースにとって魅力的です。

手数料体系を理解することは、取引速度と戦略上の優位性があるにもかかわらず、バナナガンが平均日次手数料収入が低い理由を理解する上で重要です。対照的に、マエストロは売買合計に対して 1% を請求し、さらに追加機能のために月額 $200 のプレミアム メンバーシップも提供しています。別の競合他社であるユニボットは、まったく異なるモデルを採用しており、手数料体系の一部として税金から収益を得ています。

ここで「合計」という言葉が重要です。10 ETH の取引をして損益ゼロ (10 ETH 購入 / 10 ETH 売却) になった場合でも、総取引量に基づいて手数料を支払うことになります。Maestro では、購入時に 0.1 ETH、販売時にさらに 0.1 ETH を支払うため、合計 0.2 ETH になります。Banana Gun の場合、購入時と販売時にそれぞれ 0.005 ETH を支払うため、合計 0.01 ETH しかかかりません。この手数料構造の大きな違いは、Banana Gun の 1 日あたりの取引手数料収入が低い理由の一部ですが、コスト意識の高いユーザーにとって競争上の優位性にもなります。

手数料の違いを分析すると、毎日のアクティブユーザー数が少ないにもかかわらず、コストを最小限に抑えながら戦略を最大限に活用したい経験豊富なトレーダーにとって、Banana Gun は魅力的な選択肢を提供していることがわかります。

展望: 意図に基づく交換

私たちは、Telegram ボットが「意図に基づくトランザクション」へと移行し、本質的にはユーザーの特定のトランザクション意図 (x の交換、y の実行、z の実行など) を自動的に実行する役割を担うようになると予測しています。

インテントとは、単一のトランザクション (TXN) や同じ結果へのパスではなく、定義された基準に従ってトランザクションを実行するシグネチャです。インテントを使用することで、ユーザーはトランザクションの結果に対してより柔軟かつ制御できるようになります。

トランザクションが「A を実行してから B を実行し、C を支払って X を受け取る」とすると、インテントは「X が欲しいので、C まで支払う用意がある」とします。— パラダイム

BananaGun はスワップを第三者にルーティングして実行しないため、一般的には意図ベースのスワップとは見なされません。ただし、ユーザーに代わって Banana Gun オークションやスワップ注文の履行を行うツールや、ユーザーがオフラインで履行する注文を送信できる価格要求 (RFQ) モデルを使用するツールが見られるかもしれません。Banana Gun は現在、ブロック ビルダーと対話してトランザクションをより速く処理し、ローンチ グラブを可能にします。将来的には、Snipers はオフチェーン ソリューションを利用して早期グラブや一般的なスワップを履行する可能性があります。理論上は、ユーザーが X を費やす意思があることを確認するトランザクションに署名すると、Banana Gun がユーザーに代わってトランザクションを処理するか、追加料金でプレミアム参加者に送信します。

リスク

ほとんどのプロトコルと同様に、Banana Gun にもリスクがないわけではありません。リスクは DeFi プロトコル全体で一般的に同様であり、経済的搾取やスマート コントラクトのリスクが含まれます。経済的搾取とは、プロトコル メカニズム内の通貨システムを悪用することを指しますが、スマート コントラクトの搾取は監査されていないコード内に存在する可能性があります。これらのリスクは両方とも、スナイパー ボットに存在する可能性があります。

セキュリティリスク

Banana Gun の場合、セキュリティ リスクはスマート コントラクトの脆弱性に限定されません。ボットはユーザーの秘密鍵にアクセスできるため、ボット プロジェクト チームは技術的にユーザーの資金を管理できます。このリスクを軽減するために、ほとんどのトレーダーは、取引を実行するのに十分な資金のみを Telegram ウォレットに保持し、残りをより安全なウォレットに移動します。

秘密鍵データが誤って公開されるリスクは常に存在します。ただし、Banana Gun と Maestro はどちらも、ユーザーが秘密鍵を提供したりアプリで生成したりするとすぐに Telegram UI から秘密鍵を削除することに注意してください。Banana Gun の場合、プラットフォームは秘密鍵を忘れたり紛失したりしても、ユーザーに代わって秘密鍵を取得することはできません。秘密鍵は、ボットだけがアクセスできる別の暗号化サーバーに保存され、マーシャリング、ハッシュ化、変換などの複数のセキュリティ レイヤーによって保護されています。マーシャリングはデータをパッケージ化して安全に保存し、ハッシュ化はこのデータを一方向の不可逆な文字列に変換し、変換はデータをさらに難読化して読み取り不可能な形式にします。これらを組み合わせることで、秘密鍵の最高レベルの保護が保証されます。

賄賂（チップ）

最速であることには代償が伴います。チーターが速く走れるのと同じように、チーターには休息の時間が必要なのが欠点です。バナナガンでは、ユーザーは単なる誇大宣伝と憶測に基づいてトークンを過剰に賄賂し、利益を減少させる可能性があります。スナイパー A が 0.1 ETH を賄賂し、競争相手のスナイパー B が 0.2 ETH を賄賂した場合、スナイパー A のバイイン ポイントは高くなります。場合によっては、不当な賄賂が加算され、多くの関係者が損失を被ることになります。チップは返金不可で、ブロック ビルダーに全額送られます。

結論は

Banana Gun は、実行タイミングを第一に考え、そのスピード、低コスト、安定性に優れています。また、多くの取引の成功は Banana Gun の効率性と取引バンドル アーキテクチャによるものです。

弱気相場の真っ只中におけるバナナガンの継続的な成長は、この製品の有用性と需要の証です。スナイピングの複雑さにもかかわらず、バナナガンのユーザーベースは依然として強力で、わずか数か月で 1 日あたり 700 人以上のユーザーが利用し、ここ数週間では 1 日あたり 10 ETH を超えています。

しかし、Token Sniper Bot のユーザー ベースは冷酷でブランドへの忠誠心もないため、Banana Gun チームは繰り返し改良を続け、競争力のある製品を確実に提供する必要があります。

この記事はインターネットから引用したものです: Binance HODLer エアドロップ プロジェクト Banana Gun の第一段階を 1 つの記事で理解する

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